大型の建設機材は購入すると高額だからリースで対応しているんだが、このリース料の支払いが毎月の資金繰りを圧迫してね。工事の入金が遅れると本当に苦しいんだよ。何か良い対策はないものかと考えているところなんだ。
建設業では、高性能な機材が必要なのにそのリース料が固定費として重くのしかかりますよね。特に複数の現場で同時に機材が必要になると、リース料の総額も大きくなってしまいます。
そうなんだよ。かといって機材を減らせば受注できる工事も限られてしまうし…このジレンマをうまく解決している会社があれば、そのノウハウを知りたいものだね。
実は、ファクタリングを戦略的に活用して建設機材のリース代金を効果的に賄っている会社の事例があるんですよ。この記事では、売掛金を早期に現金化してリース料に充てる方法や、リース契約とファクタリングを組み合わせた資金計画の立て方など、実践的な経営術を詳しく紹介しています。
へぇ！それは面白そうだな。ファクタリングとリース料の関係性を上手く活用するということか。具体的にどんな方法があるのか、ぜひ知りたいよ。
建設業界では高額な専門機材が必要不可欠ですが、これらを全て自社で購入するには莫大な資金が必要です。そのため多くの建設会社が機材リースを活用していますが、工事代金の回収前にリース料の支払いが発生することで資金繰りが圧迫されるケースが少なくありません。この記事では、売掛金のファクタリングを活用して機材リース代金を効率的に賄い、資金循環を改善した建設会社の実例を紹介します。
建設業界における機材リースと資金繰りの課題
まずは建設業界における機材リースの実態と、それに伴う資金繰りの課題について見ていきましょう。
高額機材のリース活用と支払いサイクル
建設業界では、バックホウ、クレーン、ブルドーザーなどの重機から、高所作業車、発電機、仮設資材まで様々な機材をリースで調達することが一般的です。これらの機材は購入すると数百万円から数千万円の費用がかかるため、多くの中小建設会社にとってリースは資金効率の良い選択となります。
東海地方で土木工事を手がける「山田建設」（仮称）は従業員15名、年商約3億円の中小建設会社です。同社では月間約350万円の機材リース料を支払っており、この金額は月間経費の約15%を占める主要なコスト項目となっています。
山田建設の遠藤社長（仮名）によると、機材リースにおける最大の課題は支払いサイクルにあります。「多くのリース会社は月末締めの翌月末払い、あるいは翌月20日払いを基本としており、支払いサイトの交渉余地は少ない。一方で工事代金の回収は、特に公共工事や大型案件では完工から60〜90日後になることも珍しくありません。この時間差が資金繰りを圧迫しているのです」と語ります。
季節変動と大型案件のインパクト
建設業界ではさらに、季節による工事量の変動や大型案件の有無によって、機材リース代金が大きく変動するという課題もあります。
山田建設の場合、特に繁忙期（6〜8月、10〜12月）には機材リース代金が月間500万円に達することもあり、閑散期（1〜3月）の約200万円と比較して2.5倍の差があります。この変動が資金繰り計画を複雑にしています。
また大型案件を受注した場合、特殊機材の一時的な調達が必要になることもあります。ある河川改修工事（約8,000万円）では、通常のバックホウに加えて大型クレーンや特殊な杭打ち機が必要となり、一時的に月間リース代金が700万円まで跳ね上がりました。
遠藤社長は「工事が完了して売上が立つまでの数ヶ月間、これらの機材リース代金を先行して支払わなければならない。銀行融資だけでは対応しきれず、資金ショートのリスクが常につきまとう状況でした」と当時の苦労を振り返ります。
ファクタリングによる資金循環改善の戦略
苦しい資金繰りの改善を模索していた山田建設が出会ったのが、売掛金のファクタリングを機材リース代金の支払いに活用するという戦略でした。
機材リース支払いとファクタリングの連動
山田建設がファクタリングと出会ったのは、地元の中小企業支援セミナーでした。「売掛金を即時現金化できる」という説明に可能性を感じた遠藤社長は、自社の資金繰り課題の解決策としてファクタリングの導入を検討し始めました。
まず複数のファクタリング会社を比較検討し、建設業界の特性を理解し、公共工事の債権にも対応できる会社を選定。初回のファクタリング利用では、既に完工していた公共工事（約2,500万円）の売掛金をファクタリングし、手数料（約150万円）を差し引いた約2,350万円を調達しました。
この資金を活用して、当面3ヶ月分の機材リース代金（約1,050万円）を確保。残りは進行中の大型工事の資材調達に充てることで、当面の資金繰りの安定を実現しました。
最も効果的だったのは、大型案件の工事進行と機材リース支払いのサイクルをファクタリングで橋渡しするという戦略です。具体的には以下のようなサイクルを確立しました。
- 大型工事受注→必要機材のリース契約
- 工事の進行に合わせて機材リース代金が発生
- 工事の一定段階（約30%進捗時）で部分請求書を発行
- その請求書をファクタリングで資金化
- ファクタリングで得た資金でリース代金を支払い
- 工事完了までこのサイクルを繰り返す
この戦略により、工事進行中の機材リース代金を工事自体から生まれる資金で賄うことが可能になりました。
季節変動対策としてのファクタリング活用
山田建設はさらに、季節変動への対策としてファクタリングを戦略的に活用しています。
繁忙期（6〜8月、10〜12月）には機材リース代金が増加するため、完工案件のファクタリング比率を高めています。例えば通常は完工案件の約30%をファクタリングしているところ、繁忙期には約50%まで比率を上げて必要資金を確保しています。
一方、閑散期（1〜3月）には機材リース代金が減少するため、ファクタリング比率を約15%まで下げ、手数料コストを抑制しています。
このようにファクタリングの利用度合いを季節変動に合わせて調整することで、年間を通じた資金繰りの安定と手数料コストの最適化を両立させています。
遠藤社長は「ファクタリングを単なる資金調達手段としてではなく、機材リース代金という固定的な支出と工事代金回収の時間差を埋めるための戦略的ツールとして位置づけたことが成功の鍵でした」と語ります。
具体的な活用事例と効果
山田建設がファクタリングを活用して機材リース代金を効率的に管理した具体的な事例を見ていきましょう。
大型河川工事での成功事例
山田建設が手がけた県の河川改修工事（約8,000万円、工期6ヶ月）では、以下のようなファクタリング活用を行いました。
この工事では大型バックホウ（月額リース料約120万円）、クレーン（月額約150万円）、特殊杭打ち機（月額約100万円）など、合計月額約500万円の特殊機材が必要でした。これらの機材は工期全体を通じて必要なため、6ヶ月間で総額約3,000万円のリース代金が発生する計算です。
工事の性質上、出来高払い（30%、60%、100%の3段階）が可能だったため、以下のようなファクタリング活用を行いました。
工事着手2ヶ月後（進捗率約30%）の時点で、出来高約2,400万円の請求書を発行。この請求書をファクタリングに回し、手数料（約150万円）を差し引いた約2,250万円を調達しました。この資金で前半3ヶ月分の機材リース代金（約1,500万円）を賄い、残りを他の案件の運転資金に充当しました。
さらに工事着手4ヶ月後（進捗率約60%）の時点で、追加の出来高約2,400万円の請求書を発行。同様にファクタリングで資金化し、後半3ヶ月分の機材リース代金を確保しました。
この戦略により、工事期間中の機材リース代金を安定して支払うことができ、工事の円滑な進行が実現。さらに予定より2週間早く工事を完了させることができ、発注者からのボーナス（契約金額の3%、約240万円）も獲得できました。
遠藤社長は「従来であれば資金繰りの懸念から特殊機材の導入を躊躇したり、リース会社との支払い条件交渉に苦労したりしていましたが、ファクタリングを活用することで思い切った機材投入が可能になりました。これが工期短縮と顧客満足度向上につながったのです」と評価しています。
複数案件の効率的な機材活用事例
山田建設はファクタリングを活用することで、複数案件間での機材の効率的な活用も可能になりました。
ある時期に3つの現場（A：公共工事約5,000万円、B：民間工事約3,000万円、C：公共工事約4,000万円）が同時進行するケースがありました。これらの現場では一部共通の機材が必要でしたが、工期の重なりから機材の効率的な回転が難しく、追加の機材リースが必要となり、月間リース料が通常の約350万円から約650万円に増加していました。
この状況でAの公共工事（進捗率約70%）の出来高請求約3,500万円をファクタリングで資金化。これにより約3,300万円（手数料差引後）の資金を確保し、増加した機材リース代金の支払いに充当しました。
さらにこの資金的余裕を活かして、工程調整による機材の効率的な運用も実現。例えば高所作業車を3台から2台に削減し、現場間で計画的に移動させるなどの工夫が可能になりました。結果として月間リース料を約100万円削減でき、3ヶ月間で約300万円のコスト削減効果がありました。
「ファクタリングによる資金調達は手数料というコストがかかりますが、それによって生まれる運用の柔軟性やコスト削減効果を含めたトータルのメリットで考えることが重要です」と遠藤社長は指摘します。
機材リース×ファクタリング戦略のポイント
山田建設の事例から、機材リース代金をファクタリングで効率的に賄うための重要ポイントを整理します。
最適なファクタリング比率の設定
機材リース代金をファクタリングで賄う際の最適なバランスについて、山田建設では試行錯誤の末、以下のような方針を確立しました。
まず機材リース代金の発生パターンを分析することが重要です。山田建設では機材リース代金を以下の3つに分類しています。
基本機材リース（月間約200万円）：通年で必要な基本的な機材のリース料 季節変動リース（月間0〜200万円）：繁忙期に追加で必要となる機材のリース料 特別案件リース（案件により変動）：特定の大型案件のみで必要となる特殊機材のリース料
この分類に応じて、ファクタリング活用の優先順位を設定しています。特に「特別案件リース」については、その案件自体の出来高をファクタリングで資金化して支払うという原則を徹底。「季節変動リース」については繁忙期の完工案件から優先的にファクタリングを行い、「基本機材リース」については通常の運転資金から支払うことを基本としています。
この方針により、年間のファクタリング利用総額は売上の約25%程度に抑えられ、手数料コストの最適化が図られています。
リース会社との交渉とファクタリングの連携
ファクタリングの活用は、リース会社との関係構築や交渉にも良い影響をもたらしました。
山田建設では、ファクタリングによる安定した支払い実績を背景に、主要リース会社との関係が強化されました。具体的には以下のような効果がありました。
支払い実績の向上：ファクタリング導入前は支払いの遅延が年に数回発生していましたが、導入後は一度も遅延なく支払いができるようになりました。この実績がリース会社からの信頼獲得につながっています。
リース条件の改善：2年間の取引実績を基に、リース料の5%値引きと、一部機材の長期契約による割引（追加10%）を獲得することができました。これにより年間約80万円のコスト削減効果が生まれています。
緊急時の対応力向上：信頼関係の構築により、急な機材需要にも柔軟に対応してもらえるようになりました。あるケースでは台風被害の復旧工事で急遽必要になった排水ポンプを、通常よりも優先的に手配してもらうことができました。
「ファクタリングは単なる資金調達手段ではなく、リース会社との関係強化や交渉力向上にもつながる戦略的ツールです」と遠藤社長は評価しています。
持続可能な経営への進化とアドバイス
ファクタリングを活用した機材リース戦略の成功を踏まえ、山田建設はさらに持続可能な経営体制の構築に取り組んでいます。
資金効率の向上と機材投資への展望
山田建設では、ファクタリングの戦略的活用で生まれた資金的余裕を、将来の成長につなげる取り組みも始めています。
まず資金効率の向上により、一部の頻繁に使用する機材を購入に切り替えています。例えば小型バックホウ（購入価格約500万円）は、月間リース料約15万円を支払うより、自社購入した方が長期的にはコスト削減になると判断。ファクタリングで得た資金の一部を頭金として、残りを低金利の銀行融資で調達して購入しました。
このような取り組みを通じて、基本的な機材は徐々に自社保有に切り替え、特殊機材や繁忙期の追加機材をリースでカバーするという最適な組み合わせを目指しています。
「最終的な目標は、ファクタリングへの依存度を下げながら、機材の所有とリースの最適なバランスを見つけることです」と遠藤社長は将来展望を語ります。
具体的には5年後の目標として、現在月間約350万円の機材リース料を約200万円に削減し、その分を自社機材の充実に振り向ける計画を立てています。これにより総合的な機材コストの削減と資産形成の両立を目指しています。
同業者へのアドバイス
最後に、同様の課題に直面している建設業の経営者に向けて、遠藤社長は以下のアドバイスを提供しています。
まず機材リース代金の構造分析から始めることが重要です。「どの機材が、いつ、どれくらいの期間必要で、いくらのコストがかかるのか」を詳細に把握することが第一歩です。山田建設では「機材リース管理表」を作成し、案件ごと、機材ごとの必要期間とコストを可視化しています。
次にファクタリングの戦略的活用方針を明確にします。すべての売掛金をファクタリングするのではなく、機材リース代金の構造に合わせて、どの案件の売掛金をファクタリングするのが最も効果的かを見極めることが重要です。
また機材リース会社との関係構築も忘れてはならない要素です。単に支払いを確実にするだけでなく、長期的な信頼関係に基づく交渉により、リース条件の改善も可能になります。
「ファクタリングの手数料は一見するとコスト増に感じますが、それによって実現する機材の効率的活用、リース条件の改善、工期短縮などのメリットも含めた総合的な視点で評価することが大切です」と遠藤社長は強調します。
建設業において機材リースは避けて通れない重要な経営要素です。工事の進行と機材リース代金の支払いタイミングのズレが資金繰りを圧迫する状況は、多くの中小建設会社が直面している課題ではないでしょうか。山田建設の事例が示すように、ファクタリングを戦略的に活用することで、このタイムラグを効果的に埋め、安定した経営基盤の構築につなげることができます。機材リース代金とファクタリングの連動は、建設業の資金繰り改善の有効な選択肢として検討する価値があるでしょう。
